เคลลี่ การซื้อขาย ระบบ

การจัดการเงินโดยใช้หลักเกณฑ์ของเคลลี่ (Kelly Criterion) เรามักได้ยินเกี่ยวกับความสำคัญของการกระจายความเสี่ยง แต่อาจพูดได้ง่ายกว่าที่เราทำไว้ในแต่ละสต็อกเท่าไหร่เราจะซื้อหรือขายหุ้นเหล่านี้เมื่อไรคำถามเหล่านี้สามารถตอบได้โดย การกำหนดระบบการจัดการเงินที่นี่เรามองไปที่ Kelly Criterion หนึ่งในหลายเทคนิคที่สามารถนำมาใช้เพื่อจัดการกับเงินของคุณได้อย่างมีประสิทธิภาพประวัติ John Kelly ผู้ซึ่งทำงานที่ AT T s Bell Laboratory ได้พัฒนา Kelly Criterion เพื่อช่วยให้ AT T ด้วยสัญญาณรบกวนของสัญญาณโทรศัพท์ระยะไกลหลังจากที่วิธีการตีพิมพ์เป็นข้อมูลใหม่อัตรา 1956 อย่างไรก็ตามชุมชนการพนันได้รับลมและตระหนักถึงศักยภาพของตนในฐานะระบบการพนันที่ดีที่สุดในการแข่งม้ามันช่วยให้นักพนันสามารถเพิ่ม ขนาดของ bankroll ของพวกเขาในระยะยาววันนี้หลายคนใช้เป็นระบบการจัดการเงินทั่วไปสำหรับการเล่นการพนันไม่เพียง แต่ยังมีการลงทุนพื้นฐานมีสอง comp พื้นฐาน onents ไป Kelly ความน่าจะเป็นเกณฑ์เกณฑ์ - ความน่าจะเป็นที่ใดก็ตามที่คุณได้รับการค้าจะส่งกลับเป็นจำนวนเงินที่เป็นบวกอัตราส่วนการสูญเสีย Win - ยอดรวมการค้าบวกหารด้วยจำนวนการค้าเชิงลบรวมทั้งปัจจัยทั้งสองนี้จะใส่ลงในเคลลี่สม Kelly W 1 W R. Where W ความน่าจะเป็นชนะ R อัตราส่วนสูญเสียการผลิตเอาท์พุทเป็นร้อยละเคลลี่ซึ่งเราตรวจสอบด้านล่างการใช้มันเพื่อใช้ระบบเคลลี่สามารถนำไปใช้โดยทำตามขั้นตอนง่ายๆเหล่านี้ประสบความสำเร็จการค้า 50-60 ล่าสุดของคุณ คุณสามารถทำเช่นนี้ได้โดยขอให้นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ของคุณหรือโดยการตรวจสอบการคืนภาษีล่าสุดของคุณหากคุณอ้างสิทธิ์การค้าทั้งหมดของคุณหากคุณเป็นผู้ค้าขั้นสูงที่มีระบบการค้าที่พัฒนาแล้วคุณสามารถกลับมาทดสอบระบบและใช้ผลเหล่านั้นได้ตามเกณฑ์ Kelly Criterion สมมติว่าคุณค้าแบบเดียวกับที่คุณซื้อขายในอดีต Calculate W, ความน่าจะเป็นที่ชนะเมื่อต้องการทำเช่นนี้หารจำนวนธุรกิจการค้าที่ส่งกลับเป็นจำนวนบวกโดยจำนวนรวมของธุรกิจการค้าบวกและลบ หมายเลขนี้ดีกว่าเนื่องจากได้ใกล้ชิดกับหนึ่งหมายเลขใด ๆ ข้างต้น 0 50 เป็น good. Calculate R อัตราส่วนการสูญเสียชนะทำเช่นนี้โดยการหารกำไรเฉลี่ยของธุรกิจการค้าบวกโดยการสูญเสียเฉลี่ยของการค้าเชิงลบคุณควรมีจำนวนมากขึ้น มากกว่า 1 ถ้ากำไรเฉลี่ยของคุณสูงกว่าผลขาดทุนเฉลี่ยของคุณผลลัพธ์ที่น้อยกว่าหนึ่งสามารถจัดการได้ตราบเท่าที่ตัวเลขการสูญเสียการค้ายังคงเล็ก ๆ ใส่ตัวเลขเหล่านี้ลงในเคลวินสมการ KW 1 W R. บันทึกเปอร์เซ็นต์ Kelly ที่สมการส่งกลับ การคำนวณผลการค้นหาเปอร์เซ็นต์ที่น้อยกว่าค่าที่สมการกำหนดให้เป็นขนาดของตำแหน่งที่คุณควรใช้ตัวอย่างเช่นถ้าเปอร์เซ็นต์เคลลี่เท่ากับ 0 05 แล้วคุณควรใช้ตำแหน่ง 5 ในแต่ละส่วนของหุ้นใน ระบบนี้ในสาระสำคัญช่วยให้คุณรู้ว่าคุณควร diversify. The ระบบจะต้องมีสามัญสำนึก แต่กฎหนึ่งที่ต้องทราบโดยไม่คำนึงถึงสิ่งร้อยละ Kelly อาจบอกคุณคือการกระทำไม่มาก 20-25 ของเงินทุนของคุณไปหนึ่งหุ้นการจัดสรรมากกว่านี้จะดำเนินการความเสี่ยงมากขึ้นกว่าที่คนส่วนใหญ่ควรจะเป็นมันมีประสิทธิภาพระบบนี้จะขึ้นอยู่กับคณิตศาสตร์บริสุทธิ์ แต่บางคนอาจถามว่าคณิตศาสตร์นี้พัฒนามาสำหรับโทรศัพท์เป็น จริงมีประสิทธิภาพในตลาดหุ้นหรือ arenas การพนันโดยการแสดงการเจริญเติบโตจำลองของบัญชีที่กำหนดขึ้นอยู่กับคณิตศาสตร์บริสุทธิ์ตารางหุ้นสามารถแสดงประสิทธิภาพของระบบนี้ในคำอื่น ๆ สองตัวแปรต้องป้อนอย่างถูกต้องและต้อง สันนิษฐานว่านักลงทุนสามารถรักษาผลการดำเนินงานดังกล่าวได้ตัวอย่างนี่คือตัวอย่างเราเห็นกิจกรรมใน 50 บัญชีการค้าจำลองโดยใช้เส้นโค้งส่วนได้รับเงินเฉลี่ยเท่ากับจำนวนเงินเฉลี่ยที่หายไปอย่างไรก็ตามผู้คนสามารถ ชนะ 60 ของเวลาเคลลี่เกณฑ์แล้วบอกให้พวกเขาจัดสรร 19 ของทุนของพวกเขาให้แต่ละหุ้นให้พวกเขาเกี่ยวกับห้าหุ้นผลที่ได้คือผลตอบแทนที่เป็นบวกในระยะยาวสำหรับ ผู้ค้าทั้งหมดสังเกตเห็นข้อเสียในระยะสั้นบางส่วน แต่ผลตอบแทนสูงสุดคือ 140 เริ่มต้นที่ 100 เดินไปที่ 240 กว่า 453 บาร์บาร์แสดงเวลาระหว่างการค้าหรือระบบการซื้อขายเอาท์พุททำไม Isn t ทุกคนสร้างรายได้ระบบการจัดการเงินไม่สมบูรณ์แบบระบบนี้ จะช่วยให้คุณกระจายผลงานของคุณได้อย่างมีประสิทธิภาพ แต่มีหลายสิ่งที่คุณไม่สามารถทำได้ไม่สามารถเลือกหุ้นที่ชนะสำหรับคุณได้โปรดตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณยังคงทำการค้าอย่างต่อเนื่องหรือทำนายการขัดข้องในตลาดอย่างกะทันหันแม้ว่าจะสามารถทำให้เบาลงได้นอกจากนี้ยังมี คุณสามารถพิจารณาได้ว่าคนที่ดีที่สุดที่ได้รับผลตอบแทน 140 และน้อยกว่า 40 คู่ค้าทั้งสองใช้ระบบเดียวกัน แต่สามารถสุ่มและความผันผวนได้ ทำให้เกิดการชิงช้าชั่วคราวในมูลค่าบัญชี Bottom Line การจัดการเงินไม่สามารถมั่นใจได้ว่าคุณจะได้รับผลตอบแทนที่น่าทึ่งเสมอ แต่สามารถช่วยคุณ จำกัด การสูญเสียของคุณและเพิ่มผลกำไรของคุณได้สูงสุด การกระจายการลงทุนอย่างมีประสิทธิภาพ Kelly Criterion เป็นหนึ่งในหลาย ๆ รูปแบบที่สามารถนำมาใช้เพื่อช่วยให้คุณกระจายเงินได้จำนวนเงินสูงสุดที่สหรัฐฯสามารถยืมได้สร้างเพดานหนี้ขึ้นภายใต้พระราชบัญญัติตราสารหนี้เสรี 2 แห่งอัตราดอกเบี้ยที่สถาบันรับฝากเงินให้กู้ กองทุนสำรองเลี้ยงชีพยังคงอยู่ใน Federal Reserve ไปยังสถาบันรับฝากหลักทรัพย์แห่งอื่น 1 มาตรการทางสถิติในการกระจายผลตอบแทนสำหรับดัชนีความปลอดภัยหรือดัชนีตลาดหนึ่ง ๆ สามารถวัดได้การกระทำที่รัฐสภาคองเกรสผ่านในปีพ. ศ. 2476 ตามพระราชบัญญัติการธนาคารซึ่งห้ามธนาคารพาณิชย จากการมีส่วนร่วมในการลงทุนการจ่ายเงินเดือนของ Nonfarm หมายถึงงานนอกฟาร์มครัวเรือนส่วนบุคคลและภาคที่ไม่แสวงหาผลกำไร US Bureau of Labor ย่อสกุลเงินหรือสัญลักษณ์สกุลเงินสำหรับ Indian Rupee INR สกุลเงินของประเทศอินเดีย Rupee ถูกสร้างขึ้นจาก 1. หลักเกณฑ์วิธีการในการบริหารเงินในแต่ละปีพ่อค้ารายวันได้พัฒนาวิธีการจัดการเงินของตนเองหลายวิธี รากฐานในความเชื่อโชคลาง แต่ส่วนใหญ่จะขึ้นอยู่กับทฤษฎีความน่าจะเป็นทางสถิติที่แตกต่างกันความคิดพื้นฐานคือคุณไม่ควรวางเงินทั้งหมดของคุณในการค้าเดียว แต่ใส่ในปริมาณที่เหมาะสมให้ระดับของความผันผวนมิฉะนั้นคุณมีความเสี่ยงสูญเสีย ขนาดตำแหน่งของทุกอย่างอยู่ภายใต้หลายสูตรเหล่านี้เป็นสิ่งที่ยุ่งยากสิ่งที่ทำไม บริษัท นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์และแพคเกจซอฟต์แวร์การซื้อขายมักจะรวมถึงเครื่องคิดเลขการจัดการเงินการใช้เกณฑ์ Kelly เป็นวิธีเดียวที่มีวิธีการอื่น ๆ ออกมีและไม่มีเหมาะสำหรับทุกตลาด ตลอดเวลา Folks ซื้อขายทั้งตัวเลือกและหุ้นอาจต้องการใช้ระบบหนึ่งสำหรับการค้าตัวเลือกและอื่น ๆ สำหรับธุรกิจการค้าหุ้น Kelly เกณฑ์เกิดจากงานสถิติทำที่ Bell Laboratories ในปี 1950 เป้าหมายคือการคิดออกวิธีที่ดีที่สุดในการจัดการสัญญาณ ประเด็นปัญหาเกี่ยวกับการติดต่อทางโทรศัพท์ทางไกลอย่างรวดเร็วนักคณิตศาสตร์ที่ทำงานเกี่ยวกับมันเห็นว่ามีการประยุกต์ใช้เพื่อการพนัน g และในเวลาไม่นานสูตรเอาออกในการคำนวณร้อยละที่เหมาะของผลงานของคุณที่จะนำความเสี่ยงที่คุณต้องรู้ว่าร้อยละของธุรกิจการค้าของคุณคาดว่าจะชนะเช่นเดียวกับผลตอบแทนจากการค้าที่ชนะและอัตราส่วน ประสิทธิภาพของการชนะการค้าที่สูญเสียการค้าชวเลขที่ผู้ค้าจำนวนมากใช้สำหรับเกณฑ์ Kelly เป็นขอบหารด้วยราคาและในทางปฏิบัติสูตรมีลักษณะเช่นนี้ W เป็นเปอร์เซ็นต์ของการชนะการค้าและ R คืออัตราส่วนของกำไรเฉลี่ยของ ธุรกิจการค้าที่ชนะเมื่อเทียบกับการสูญเสียเฉลี่ยของธุรกิจการค้าที่สูญหายตัวอย่างเช่นสมมติว่าคุณมีระบบที่สูญเสีย 40 ครั้งด้วยการขาดทุน 1 และชนะ 60 ครั้งด้วยกำไร 1 5 เสียบเข้ากับเคลลี่ สูตรเปอร์เซ็นต์ที่เหมาะสมกับการค้าคือ 60 1 60 015 01 หรือ 33 3 เปอร์เซ็นต์ตราบเท่าที่คุณ จำกัด การค้าของคุณไม่เกิน 33 ของทุนของคุณคุณไม่ควรหมดเงินปัญหาคือแน่นอนว่า ถ้าคุณมีความสูญเสียเป็นเวลานานคุณอาจพบว่าตัวเองมีแสงมากเกินไป เงินจำนวนมากเพื่อดำเนินการการค้าผู้ค้าจำนวนมากใช้กลยุทธ์ครึ่งเคลลี่ จำกัด การค้าแต่ละครั้งให้เหลือเพียงครึ่งหนึ่งของจำนวนเงินที่ระบุโดยเคลลี่ไพรเมอร์ซึ่งเป็นวิธีที่จะทำให้บัญชีการซื้อขายหดตัวเร็วเกินไปโดยเฉพาะอย่างยิ่งพวกเขามีแนวโน้มที่จะทำเช่นนี้หากเคลลี่ เกณฑ์สร้างตัวเลขมากกว่าร้อยละ 20 เช่นเดียวกับในตัวอย่างนี้ Kelly Calculator Strategy Calculator ในการตีความข้อมูลใหม่ของระบบสารสนเทศอัตราเบลล์เทคนิค Journal, 35 917-926 ดูด้านล่างถามคำถามที่น่าสนใจว่าฉันควรจะแบล็คพูลเดิมพันของฉันหากเดิมพันอยู่ในความโปรดปรานของฉันนี่เป็นคำถามเดียวกันกับที่ เจ้าของธุรกิจนักลงทุนหรือผู้เก็งกำไรต้องถามตัวเองว่าสัดส่วนเงินทุนของฉันควรจะเป็นส่วนแบ่งในการลงทุนที่มีความเสี่ยงอย่างไรเคลลี่ไม่ได้ใช้คำที่แม่นยำในการเขียนบทความในรูปจินตนาการเกี่ยวกับ bookies โทรศัพท์ที่มีเสียงดัง สายและ wiretaps เพื่อที่จะได้รับการเผยแพร่โดยอันทรงเกียรติวารสารระบบ Bell กล่าวว่าเกณฑ์ของคุณเป็นเช่นเดียวกับเกณฑ์ของเคลลี่เพิ่มอัตราการเติบโตในระยะยาวของโชคลาภของคุณคำตอบเคลลี่ให้คือการเดิมพันส่วนของการพนันของคุณ หรือ bankroll การลงทุนซึ่งเท่ากับความได้เปรียบของคุณแบบฟอร์มด้านล่างนี้ช่วยให้คุณสามารถกำหนดจำนวนเงินนั้นได้โปรดอ่านข้อจำกัดความรับผิดชอบหากคุณไม่ได้ทำข้อตกลงไว้แล้ว หรือโปรดอ่านข้อมูลต่อไปนี้อย่างรอบคอบตามหลักเกณฑ์ของ Kelly การเดิมพันที่ดีที่สุดของคุณคือประมาณ 5 71 ของเงินทุนของคุณหรือ 57 00 ใน 40 ครั้งที่คล้ายกันคุณคาดว่าจะได้รับ 99 75 นอกเหนือจากสัดส่วนการถือหุ้น 57 00 ของคุณ กลับคืนมา แต่ในโอกาสเหล่านั้นเมื่อคุณสูญเสียคุณจะสูญเสียเงินเดิมพัน 57 00. โชคของคุณจะเติบโตโดยเฉลี่ยประมาณ 0 28 เมื่อเดิมพันแต่ละครั้งมีการปัดเศษลงเป็นจำนวนใกล้เคียงที่สุดของ 1 00 ถ้าคุณ ไม่เดิมพันอย่างถูกต้อง 57 00 คุณควรเดิมพันน้อยกว่า 57 00 ผลของการเดิมพันครั้งนี้ถือว่าไม่มีความสัมพันธ์กับการเดิมพันอื่นใดที่คุณทำเกณฑ์เคลลี่กำลังก้าวร้าวมากที่สุดโดยจะพยายามเพิ่มเงินทุนในอัตราสูงสุดที่เป็นไปได้ gamblers มักใช้วิธีการที่ก้าวร้าวน้อยกว่าและโดยทั่วไปชนะ t เดิมพันมากกว่าประมาณ 2 5 ของ bankroll ของพวกเขาในการเดิมพันใด ๆ ในกรณีนี้ที่จะเป็น 25 00. กลยุทธ์ทั่วไปดูการอภิปรายด้านล่างคือการเดิมพันครึ่งหนึ่งของจำนวนเคลลี่ซึ่งในนี้ กรณีจะเป็น 28 00. ถ้าประมาณความน่าจะเป็น 40 ของคุณคือ สูงเกินไปคุณจะเดิมพันมากเกินไปและสูญเสียเมื่อเวลาผ่านไปตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณกำลังใช้ประมาณการต่ำ conservative โปรดอ่านข้อจำกัดความรับผิดชอบรวมทั้งบันทึกย่อด้านล่างเว็บไซต์ BJ Math ใช้เพื่อรวบรวมเอกสารที่ดีในการเดิมพัน Kelly รวมถึง หนังสือพิมพ์เคลลี่เบลล์ฉบับแรกของวารสารทางเทคนิค แต่น่าเสียดายที่ตอนนี้หายไปแล้วและมีเพียงโฆษณาสำหรับคาสิโนออนไลน์เท่านั้นอย่างไรก็ตามคุณสามารถหาเนื้อหาได้มากมายผ่านทางไฟล์ Wayback Machine เว็บไซต์ Lucent มีสำเนาต้นฉบับของเคลลี่ ตามการคำนวณข้างต้นในคำอธิบายที่ระบุไว้ในหนังสือ Taking โอกาสชนะด้วยความน่าจะโดย John Haigh ซึ่งเป็นบทนำที่ดีในคณิตศาสตร์ของความน่าจะเป็นหมายเหตุว่ามีการพิมพ์ผิดในสูตรสำหรับประมาณอัตราการเติบโตเฉลี่ยใน p359 2nd edition และ ประมาณยังถือว่าข้อได้เปรียบของคุณมีขนาดเล็กมีรายการสั้น ๆ ของการแก้ไขซึ่งสามารถพบได้ผ่านทางหน้าจอ John Haigh ของโปรดทราบว่าแม้ว่า Kelly เกณฑ์ให้ขอบเขตบนจำนวนเงินที่ควรเสี่ยงมีอาร์กิวเมนต์เสียงสำหรับ risking น้อยโดยเฉพาะอย่างยิ่งส่วนเคลลีถือว่าลำดับยาวอนันต์ของ wagers แต่ในระยะยาวเราจะตายทั้งหมดสามารถแสดงให้เห็นว่า bettor Kelly มีโอกาสที่จะลด bankroll ลงครึ่งหนึ่งก่อนที่จะมีการเพิ่มเป็นสองเท่าและคุณมีโอกาส 1 ครั้งหรือลด bankroll ลงเหลือ 1 n ในบางจุดในอนาคตสำหรับการเปรียบเทียบนักพนันครึ่ง kelly มีโอกาสที่จะลดลงครึ่งหนึ่ง bankroll ก่อนที่จะเสแสร้งมันมีการอภิปรายที่น่าสนใจนี้ไม่ได้มุ่งอ่านคณิตศาสตร์ในส่วนที่ 4 ของ Fortune หนังสือสูตรซึ่งให้บางส่วนของประวัติศาสตร์ของเกณฑ์ Kelly พร้อมกับความสำเร็จที่โดดเด่นและความล้มเหลวของ Jeeffrey Ma หนึ่งในสมาชิกของทีม MIT Blackjack ซึ่งเป็นทีมที่พัฒนาระบบขึ้นอยู่กับเกณฑ์ของเคลลีการนับบัตรและการเล่นเป็นทีมเพื่อเอาชนะคาสิโนที่แบล็คแจ็คเขาได้เขียนหนังสือ The House Advantage ที่น่าสนใจซึ่งจะตรวจสอบว่า w หมวกเขาเรียนรู้เกี่ยวกับการจัดการความเสี่ยงจากการเล่นแบล็คแจ็นอกจากนี้เขายังครอบคลุมบางส่วนของมาตรการที่วางไว้ในสถานที่โดยคาสิโนเพื่อป้องกันไม่ให้ทีมงานชนะเคลลี่กลยุทธ์เดิมพันเครื่องคิดเลขมีไว้เพื่อความสนใจเท่านั้นเรา don t ขอแนะนำให้คุณเล่นการพนันเรา don t แนะนำให้คุณ วางเดิมพันใด ๆ ตามผลที่ปรากฏที่นี่เราไม่รับประกันผลใช้ทั้งหมดเป็นความเสี่ยงของคุณเอง